Lærdalsøyri est l'une des villes en bois les mieux préservées de Norvège. Plus de 160 bâtiments des XVIIIe et XIXe siècles bordent les rues étroites de Gamle Lærdalsøyri, le vieux quartier. Cette ville n'a pas toujours été une destination touristique tranquille : pendant des siècles, elle a été le plus important comptoir commercial entre l'est et l'ouest de la Norvège. Les marchandises arrivaient par bateau en remontant le Sognefjord et continuaient par voie terrestre en empruntant la route du roi.

Dans la nuit du 18 janvier 2014, un incendie s'est déclaré dans une maison d'habitation à Kyrkjeteigen, dans la partie la plus récente de la ville, à l'est du centre historique. Des vents forts et secs de l'est ont transformé l'incendie en un véritable brasier en l'espace de quelques minutes. Neuf minutes après la première alerte, la maison voisine était en flammes. En moins d'une heure, les braises pleuvaient sur toute la ville. Certaines familles n'ont eu que dix minutes pour récupérer ce qu'elles pouvaient - passeports, bunad, albums photos - avant que leur maison ne soit engloutie. Le maire a sauvé une femme de 93 ans en brisant la fenêtre de sa porte arrière ; elle était allée se coucher et ne savait rien de l'incendie. Au matin, 42 bâtiments avaient été détruits et 71 personnes avaient perdu leur maison. Par miracle, personne n'est mort. Il s'agit du plus grand incendie de ville en Norvège depuis la Seconde Guerre mondiale.

La vieille ville historique a été menacée mais en grande partie sauvée. Les efforts héroïques des pompiers, des forces militaires et des habitants avec des camions-citernes à lisier ont permis de contenir les flammes. Aujourd'hui, le vieux quartier abrite de petites boutiques, des cafés et des galeries dans les bâtiments qui ont survécu. La rue principale Øyragata suit l'ancienne route du roi.